En un mercado turbulento, los inversores inteligentes pasaron de las inversiones tradicionales a los activos de lujo como el arte, los coches clásicos y el whisky exclusivo, superando a la inflación y proporcionando un medio elegante de protección del patrimonio. Adéntrese en el mundo de las inversiones pasionales con nuestro especialista en inversiones John Plassard, que le ofrece más información en sus Perspectivas semanales.
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Mientras los mercados bursátiles se tambaleaban y la era del interés cero solo lentamente empezaba a llegar a su fin, 2022 no fue benévolo con los inversores.
El año pasado fue también el peor de Wall Street desde la Gran Recesión, lo que hizo que la mayoría de los accionistas abandonaran los mercados poseyendo menos de lo que tenían al principio.
Aquellos con inversiones más conservadoras, como una cuenta de ahorros, podrían haber sido los que ríen último, si no hubiera sido por la galopante inflación de 2022, que hizo que incluso un saldo de cuenta estancado valiera bastante menos en términos reales.
Para los inversores más aventureros con la cantidad adecuada de dinero, las llamadas inversiones de lujo o inversiones de pasión podrían haber sido una forma de salir de este aprieto.
Algunas opciones de activos llamativos fuera de las acciones y otros productos financieros que volaron más allá de la tasa de inflación del año pasado con sus aumentos medios de valor.
El arte, por ejemplo, subió de precio una media del 29% en el transcurso de 2022, muy por encima de la tasa de inflación interanual de Estados Unidos en diciembre, del 6,5%.
La inversión en un coche clásico supuso un aumento de valor del 25% en todas las categorías, mientras que el precio promedio de un reloj de pulsera aumentó un 18%.
Carteras, el vino caro y las monedas de colección subieron más que la inflación entre principios y finales de 2022.
Algunas inversiones de lujo no lograron superar la inflación en 2022, pero con un aumento de valor del 3-6%, estas clases de activos de lujo aún superaron la tasa de interés media de las cuentas de ahorro, que se situaba en sólo el 0,35% a principios de 2023, a pesar de que las tasas de los bancos centrales habían abandonado el territorio del interés cero.
Y no es noticia si tomamos los aumentos de valor a 10 años de estas categorías de inversión de lujo. En este caso, el whisky exclusivo gana por un amplio margen, con un enorme aumento de los precios del 373% en este periodo. En el caso del arte, fue del 91%.
Por último, quizá se pregunte cómo invertir en arte, por ejemplo. Hoy en día, hay varias formas de hacerlo.
En primer lugar, simplemente comprando una obra de arte contemporáneo. Sin embargo, esto es un poco más complicado de lo que parece, porque o bien se apuesta por un joven artista que quizá nunca "despegue", o va a pagar bastante por un artista consagrado (o en vías de serlo).
Luego están los fondos de arte, estructurados como otros fondos de inversión, que permiten a los inversores poseer parcialmente obras de arte.
Con el avance de blockchain, ahora también hablamos de la tokenización de obras de arte, con la posibilidad de comprar una parte de una obra de arte.
Por último, podemos invertir en empresas que realizan subastas mientras nos preguntamos si tal inversión no es también (¿o solamente?) una cuestión de pasión más que de otra cosa.
